NADANDO
Semana 5 - Finanças Comportamentais - Parte 2
Na semana anterior, abordamos a influência das heurísticas e vieses em nosso comportamento.
Agora, queremos apresentar como esses conceitos estão sendo utilizados para ajudar uma pessoa a tomar decisões mais adequadas.
Dan Ariely (2008), em seu livro Previsivelmente Irracional, na página 196, menciona: “Se todos cometemos erros sistematicamente nas decisões, então por que não elaborar novas estratégias, ferramentas e métodos para nos ajudar a tomar decisões melhores e melhorar nosso bem-estar geral? Esta é exatamente a perspectiva da economia comportamental – a ideia de que existem ferramentas, métodos e políticas que podem ajudar todos nós a tomar melhores decisões e, como consequência, a alcançar o que desejamos.”
E o que pode ser feito para usufruirmos desses atalhos direcionados pelo nosso cérebro de forma mais adequada? Primeiramente, aceitar que nem sempre agimos da melhor forma. Aceitar para conseguir enxergar os nossos comportamentos, os nossos vieses. Ao enxergar, criamos a possibilidade de poder agir sobre aquilo que nos prejudica. E essa ação exigirá gasto de energia, colocando o Sistema 2, ou o Reino da Lógica, pontuado por Kahneman (2011), para atuar.
Podemos começar tentando mudar a forma como pensamos. Em algumas situações, isso pode ser difícil, pois teríamos de fazer algo para que nosso cérebro desfaça padrões que provocam vieses. Outra possibilidade seria mudar o entorno. Com isso, podemos definir um novo viés a ser acessado.
Para tanto, algumas estratégias podem ser utilizadas para suprimir o efeito dos vieses
Uma preocupação frequente é como fazer as pessoas pouparem o suficiente para a aposentadoria. Vemos isso acontecendo mundialmente, não é algo específico do Brasil. Sim, queremos mais tranquilidade, quando “pendurarmos a chuteira”, porém não queremos pensar nisso agora.
E por que temos dificuldade de guardar dinheiro para o futuro? São muitas as razões que podem nos afastar de uma tão sonhada aposentadoria com recursos que garantam nossa sobrevivência.
Para Dan Ariely (2008), temos problemas com autocontrole, relacionados à gratificação imediata versus gratificação postergada, ou seja, temos uma visão mais de curto prazo e não queremos pensar no futuro; temos uma tendência de procrastinar.
Vejamos a seguinte situação: uma pessoa ao começar a trabalhar em uma empresa que oferece plano de previdência precisa decidir se é melhor começar a contribuir o quanto antes e usufruir de uma contribuição que a empresa vai fazer também em nome dele, abrindo mão de uma liquidez imediata, para receber o benefício de aposentadoria no futuro.
Algumas vezes, um empregado, principalmente quando é muito jovem, não quer aderir ao plano de previdência, porque não quer abrir mão daquele dinheiro. Prefere utilizar o recurso de outra forma, apesar de saber que receberia uma contrapartida pela contribuição da empresa.
Considerando que a empresa contribui com 100% do valor que o participante coloca no plano, para cada R$ 1 de contribuição do empregado, a empresa também contribui com R$1. Se a contribuição for de R$ 100, a da empresa será de R$ 100. Além da contribuição da empresa, o que for acumulando no plano também será rentabilizado.
Algumas pessoas acabam não vendo a contribuição ao plano de previdência como um investimento e sim como uma despesa e, em alguns momentos, como se estivessem “perdendo” algo, pois não podem contar com aquele dinheiro no dia a dia de forma imediata.
É melhor guardar o dinheiro para um objetivo futuro, com regras para utilização, ou deixar disponível para usar imediatamente, podendo vir a gastar com algo totalmente supérfluo?
Nudge: O Empurrão para a Escolha Certa
Um conceito de Economia Comportamental que vem se difundindo para ajudar as pessoas é o “Nudge”, explicado no livro Nudge: O Empurrão para a Escolha Certa, de Richar H.Thaler e Cass R. Sustein (2009), que funciona como dar um toque em alguém para chamar sua atenção. É uma abordagem simples, que pode ser utilizada para alterar o comportamento de uma pessoa de forma previsível, sem proibir outras opções. Um nudge seria um reenquadramento de escolhas, feito com o objetivo de superar os vieses inconscientes que levam indivíduos a tomarem decisões consideradas irracionais. Você lembra que falamos dos Sistemas 1 e 2 e como eles atuam nas nossas tomadas de decisões?
Investir para ter uma aposentadoria mais tranquila é algo que desperta bastante interesse para autores como Dan Ariely e Cass Sustein, pois envolve muitas discussões em relação à distribuição de ganhos e perdas de uma decisão no curto e no longo prazo.
E como o nudge vem sendo utilizado para ajudar as pessoas a tomarem melhores decisões, principalmente em relação a guardar dinheiro para a aposentadoria?
Hershfield et. al (2011) realizaram um experimento para verificar se haveria alguma conexão de pessoas com os seus “eu futuros”. Testaram em 50 participantes uma imagem gerada sobre eles mesmos quando fossem velhos: se escolhessem poupar mais, eles iam se ver sorridentes, se escolhessem poupar menos, eles iam se ver tristes. Aqueles que foram submetidos ao estímulo escolheram poupar o dobro que o grupo que não se viu mais “velho”.
Às vezes, uma pessoa pensa em aposentadoria como algo distante e imagina que é algo que ela não vai utilizar. Ao se ver “mais velha”, foi tocada de alguma forma e despertou em si a vontade de guardar dinheiro para o futuro, deixando de lado uma visão mais imediatista.
Nos Estados Unidos, foram feitos alguns estudos de como incentivar as pessoas a guardarem mais dinheiro e uma das ferramentas utilizadas foi chamada de SMarT – Save more tomorrow, traduzido para o português como “Poupe mais amanhã”. O objetivo foi incentivar a poupança previdenciária com o comprometimento da pessoa passar a contribuir mais, considerando os aumentos salariais futuros e aumentos planejados das taxas de contribuição. Esse “nudge” passou a atingir uma grande escala e estima-se que a SaveMore Tomorrow tenha ajudado aproximadamente 15 milhões de americanos a aumentar significativamente sua taxa de poupança.
Segundo Benartzi e Thaler (2013), existem outras formas de incentivar a acumulação de recursos para realização de sonhos ou de guardar dinheiro para a aposentadoria, sendo elas:
- Ter fácil acesso a planos de contribuição definida com desconto da contribuição em folha
- Aderir ao plano no primeiro momento, que tiver a oportunidade. Se deixar para depois, a procrastinação pode ser mais forte e, quando perceber, pode já ter muito passado muito tempo sem contribuir para o plano.
- Utilizar dos recursos do débito automático. Assim, você tem certeza de que reservará parte do que você ganha para acumular dinheiro.
- Atualmente, os simuladores que são disponibilizados em sites de entidades de previdência, como é o caso da Visão Prev, podem ajudar você a fazer várias contas de como pode acumular os recursos para a aposentadoria ou para realizar sonhos.
Recentemente, a Visão Prev lançou o Plano Mais Visão, plano de investimentos voltado para familiares e participantes dos demais planos, que permite acumular dinheiro para realizar sonhos, como uma viagem ou para pagar a faculdade de um filho, ou ainda se preparar para ter uma aposentadoria mais tranquila.
No site do Mais Visão você tem acesso a uma ferramenta para fazer simulações, considerando as seguintes situações: pode informar quanto quer contribuir e verá quanto vai acumular, pode informar quanto quer acumular no futuro e saberá com quanto deve contribuir ou pode informar um valor que quer receber no futuro e será informado com quanto deve contribuir.
Nesse mais novo plano administrado pela Visão Prev, você pode conciliar liquidez, de forma planejada ou no caso do surgimento de algum imprevisto, com o acúmulo de recursos, contando a gestão de especialistas para administrar seu dinheiro.
Depois de tudo que leu, não deixe que conceitos como inércia, procrastinação, medo de pensar no futuro ou uma visão mais imediatista impeçam você de começar a guardar dinheiro hoje.
Vamos lá?
Referência Bibliográficas
– ARIELY, D. Previsivelmente Irracional, tradução Jussara Simões, Editora Campus/Elseiver, 2008.
– KAHNEMAN, D., Rápido e Devagar, tradução Cássio de Arantes Leite, Editora Objetiva, 2011
– THALER Richard H. e Cass R. Sunstein, Nudge: O Empurrão para a Escolha Certa, 2009
– SUNSTEIN, C. Nudging: Um Guia Muito Breve. In: ÁVILA, F.; BIANCHI, A. M.
(Org.). Guia de economia comportamental e experimental. Tradução de Laura Teixeira
Motta. São Paulo: EconomiaComportamental.org, 2015.
– BENARTZI, S.; THALER, R. Economia Comportamental e a Crise da Poupança para
Aposentadoria, 2013. In: ÁVILA, F.; BIANCHI, A. M. (Org.). Guia de economia
comportamental e experimental. Tradução de Laura Teixeira Motta. São Paulo:
EconomiaComportamental.org, 2015
– Material apresentado nas aulas do MBA em Economia Comportamental da ESPM- Escola Superior de Propaganda e Marketing